Investing in dividend stocks can be very attractive.

It’s nice to receive a cash payment frequently.

Thật tuyệt khi nhận được một khoản thanh toán bằng tiền mặt thường xuyên.

But what are dividends and which metrics should you take into account?

Nhưng cổ tức là gì và bạn nên tính đến số liệu nào?

Let’s teach you everything you need to know. Hãy để tôi chỉ cho bạn mọi thứ bạn cần biết.

 

What are dividends? Cổ tức là gì? 

A dividend is simply a way for companies to return money to shareholders.
Cổ tức chỉ đơn giản là một cách để các công ty trả lại tiền cho các cổ đông.

When a company makes a profit, the managers decide what to do with it. Khi một công ty tạo ra lợi nhuận, các nhà quản lý quyết định phải làm gì với nó.

They have 5 basic choices: Họ có 5 lựa chọn cơ bản: 

1. Invest in growing the business - building more factories, advertising, etc. Đầu tư phát triển kinh doanh - xây dựng thêm nhà máy, quảng cáo, v.v.

2. Grow by buying another company through a merger or acquisition. Phát triển bằng cách mua một công ty khác thông qua sáp nhập hoặc mua lại.

3. Pay down debt. Trả nợ 

4. Buy back stock. Mua lại cổ phiếu 

5. Pay a dividend. Trả cổ tức 

Good managers will make these decisions based on what’s best for the company (and its shareholders) in the long run. Các nhà quản lý giỏi sẽ đưa ra những quyết định này dựa trên những gì tốt nhất cho công ty (và các cổ đông của công ty) về lâu dài.

Sometimes that means paying a dividend, sometimes it doesn’t. Đôi khi điều đó có nghĩa là trả cổ tức, đôi khi không.

Why are dividends interesting?  Tại sao cổ tức thú vị? 

Dividend investing has a lot of benefits. Here are 4 of them: Đầu tư cổ tức có rất nhiều lợi ích. Dưới đây là 4 trong số họ:

1️⃣ Dividends drive returns 1️⃣ Cổ tức thúc đẩy lợi nhuận. 

Dividends matter. Cổ tức rất quan trọng. 

When you receive a dividend, you can do two things with it: Khi bạn nhận được cổ tức, bạn có thể làm hai việc với nó:

1. Reinvest them. Tái đầu tư chúng 

2. Use them for other things than investing. Sử dụng chúng cho những việc khác ngoài đầu tư.

When you don’t need the money, it’s a good idea to reinvest your dividends. Khi bạn không cần tiền, bạn nên tái đầu tư cổ tức của mình.

It will let the magic of compounding work for you even harder. Nó sẽ cho phép sự kỳ diệu của lãi kép làm việc cho bạn thậm chí còn khó khăn hơn.

 

Source: Hartford Funds Nguồn: Quỹ Hartford 

2️⃣ Regular income 2️Thu nhập thường xuyên 

When you retire, you'll need income to live on. Khi bạn nghỉ hưu, bạn sẽ cần thu nhập để sống.

Dividends can provide steady income without forcing you to sell your investments. Cổ tức có thể mang lại thu nhập ổn định mà không buộc bạn phải bán các khoản đầu tư của mình.

Just look at how the dividend of Home Depot evolved over the years: Chỉ cần nhìn vào cách cổ tức của Home Depot phát triển trong những năm qua:

 

Source: Finchat Nguồn: Finchat 

3️⃣ Capital appreciation 3️⃣ Tăng giá vốn 

Income is great, but a company's growth is also important. Thu nhập là tuyệt vời, nhưng sự tăng trưởng của một công ty cũng rất quan trọng.

When a company grows, its stock price usually follows. Khi một công ty phát triển, giá cổ phiếu của nó thường theo sau.

By reinvesting your dividends, you can own more of the company and benefit from its future success. Bằng cách tái đầu tư cổ tức của bạn, bạn có thể sở hữu nhiều công ty hơn và hưởng lợi từ thành công trong tương lai của nó.

Wouldn’t you have loved to have bought Home Depot for $100 in 2015 and still own it today at $361? Bạn sẽ không thích mua Home Depot với giá 100 đô la vào năm 2015 và vẫn sở hữu nó ngày nay với giá 361 đô la?

 

Source: Finchat Nguồn: Finchat 

4️⃣ Stability 4️⃣ Tính ổn định 

Dividend payouts tend to be much more stable than stock price movements. Chi trả cổ tức có xu hướng ổn định hơn nhiều so với biến động giá cổ phiếu.

Adding stability to your portfolio during volatile times is something we love. Thêm sự ổn định cho danh mục đầu tư của bạn trong thời gian biến động là điều chúng tôi yêu thích.

 

Source Visual Capitalist: The Power of Dividend InvestingNguồn Visual Capitalist: Sức mạnh của đầu tư cổ tức

Which metrics to take into account. Những số liệu cần tính đến.

Now that you know why dividends might be attractive, let’s go over a few important metrics: Bây giờ bạn đã biết tại sao cổ tức có thể hấp dẫn, hãy xem qua một vài số liệu quan trọng:

• Dividend yield: Annual dividend per share divided by the stock price.Tỷ lệ cổ tức: Cổ tức hàng năm trên mỗi cổ phiếu chia cho giá cổ phiếu.

• Dividend payout ratio: The percentage of earnings paid out as dividends. A sustainable payout ratio is crucial. Tỷ lệ chi trả cổ tức: Tỷ lệ phần trăm thu nhập được trả dưới dạng cổ tức. Tỷ lệ chi trả bền vững là rất quan trọng.

• Dividend growth: Look for companies with a history of increasing dividends. Tăng trưởng cổ tức: Tìm kiếm các công ty có lịch sử tăng cổ tức.

• Dividend safety: Consider factors like cash flow, debt levels, company growth, and how stable the industry is. An toàn cổ tức: Xem xét các yếu tố như dòng tiền, mức nợ, tăng trưởng công ty và mức độ ổn định của ngành.

What type of Dividend Investor are you? Bạn là loại Nhà đầu tư cổ tức nào?

There are 2 main types of dividend investing: Có 2 loại hình đầu tư cổ tức chính:

• Dividend Growth Investing Đầu tư tăng trưởng cổ tức 

• High-Yield Dividend Investing. Đầu tư cổ tức năng suất cao.

Dividend Growth Investing. Đầu tư tăng trưởng cổ tức 

Dividend Growth Investors focus on companies that steadily increase their dividend payments year after year. Tăng trưởng cổ tức: Các nhà đầu tư tập trung vào các công ty tăng đều đặn chi trả cổ tức hàng năm.

These are typically stable, growing businesses. Đây thường là những doanh nghiệp ổn định, đang phát triển.

The goal is to earn money from both the dividends and through the increases in share price. Mục tiêu là kiếm tiền từ cả cổ tức và thông qua việc tăng giá cổ phiếu.

While the dividends start small, they should become larger over time. Trong khi cổ tức bắt đầu nhỏ, chúng sẽ trở nên lớn hơn theo thời gian.

Here are some examples: Dưới đây là một số ví dụ: 

 

Source: Dividend_Dollar Nguồn: Dividend_Dollar 

High-Yield Dividend Investing. Đầu tư cổ tức năng suất cao 

As a High-Yield Dividend Investor, you’re looking for companies that pay a higher-than-average dividend. Là một nhà đầu tư cổ tức năng suất cao, bạn đang tìm kiếm các công ty trả cổ tức cao hơn mức trung bình.

When you want to invest in a high-dividend stocks, the payout ratio must be sustainable. This allows the company to keep paying the high dividend in the future. Khi bạn muốn đầu tư vào một cổ phiếu cổ tức cao, tỷ lệ chi trả phải bền vững. Điều này cho phép công ty tiếp tục trả cổ tức cao trong tương lai.

Here are some examples: Dưới đây là một số ví dụ: 

 

Source: 11Graphs Nguồn: 11Graphs 

Dividend Growth Investing or High-Yield Dividend Investing? Đầu tư tăng trưởng cổ tức hay đầu tư cổ tức lợi suất cao?

Which style you like will depend on if you’re looking for higher dividends today, potentially with more risk, or for a slower, but potentially more sustainable payoff later. Phong cách nào bạn thích sẽ phụ thuộc vào việc bạn đang tìm kiếm cổ tức cao hơn ngày hôm nay, có khả năng rủi ro nhiều hơn hoặc cho một khoản thanh toán chậm hơn, nhưng có khả năng bền vững hơn sau này.

At Compounding Dividends, we prefer steady, long-term growth. Tại Cổ tức kép, chúng tôi thích tăng trưởng ổn định, dài hạn.

This means we focus on Dividend Growth Investing. Điều này có nghĩa là chúng tôi tập trung vào Đầu tư tăng trưởng cổ tức.

Which dividend companies to buy?Mua công ty cổ tức nào?

There are a few things we want in a company that we’ll be counting on for income. Có một vài điều chúng tôi muốn trong một công ty mà chúng tôi sẽ dựa vào thu nhập.

In general, we want it to be: Nói chung, chúng tôi muốn nó là:

• A stable business. Một doanh nghiệp ổn định 

• Growing faster than inflation, so we don’t lose purchasing power over time. Tăng trưởng nhanh hơn lạm phát, vì vậy chúng ta không mất sức mua theo thời gian.

• Unlikely to decline - so we need competitive advantages. Không có khả năng suy giảm - vì vậy chúng ta cần lợi thế cạnh tranh.

• Run by good people - so they don’t waste our profits with bad decisions. Được điều hành bởi những người tốt - vì vậy họ không lãng phí lợi nhuận của chúng ta với những quyết định tồi.

Coca-Cola is a great example. They’ve maintained and grown their dividend for over 50 (!) years. Coca-Cola là một ví dụ tuyệt vời. Họ đã duy trì và tăng cổ tức trong hơn 50 (!) năm.

Warren Buffett gets more than $2 million every day in Coke dividends! Warren Buffett nhận được hơn 2 triệu đô la mỗi ngày từ cổ tức của Coke!

 

Source: Carbon FinanceNguồn: Carbon Finance

Why is Coca-Cola interesting? Tại sao Coca-Cola lại thú vị? 

• Coke has an incredibly strong brand. Coke có một thương hiệu cực kỳ mạnh.

• They’re still growing - EPS has gone up almost 3% each year for the last decade. Họ vẫn đang tăng trưởng - EPS đã tăng gần 3% mỗi năm trong thập kỷ qua.

• They can raise their prices without losing sales. Họ có thể tăng giá mà không mất doanh số.

• It’s likely that in 50 years, people will still be drinking Coke, so we’ve got longevity. Có khả năng trong 50 năm nữa, mọi người vẫn sẽ uống Coke, vì vậy chúng ta đã có tuổi thọ.

• With a dividend history spanning decades, we know that management has been doing things right. Với lịch sử cổ tức kéo dài hàng thập kỷ, chúng tôi biết rằng ban lãnh đạo đã làm đúng.

Conclusion Kết thúc 

Here are the key takeaways from today’s article: Dưới đây là những điểm chính từ bài viết hôm nay:

• A dividend is simply a way for companies to return money to shareholders. Cổ tức chỉ đơn giản là một cách để các công ty trả lại tiền cho các cổ đông

• Dividends can offer a lot of advantages to you as an investor. Cổ tức có thể mang lại rất nhiều lợi thế cho bạn với tư cách là một nhà đầu tư.

• In general there are two dividend investing strategies. Nói chung, có hai chiến lược đầu tư cổ tức:

  • Dividend Growth Investing. Đầu tư tăng trưởng cổ tức.

  • High-Yield Dividend Investing. Đầu tư cổ tức năng suất cao.

• We want to invest in healthy businesses that can grow their dividend at an attractive rate. Chúng tôi muốn đầu tư vào các doanh nghiệp lành mạnh có thể tăng cổ tức với tỷ lệ hấp dẫn.

• Chất Lượng Lãi Kép
• ================

ĐỂ NHẬN ĐƯỢC DANH MỤC CÁC CỔ PHIẾU ĐÁNG ĐẦU TƯ NHẤT TẠI VIỆT NAM + CÁC FILE SÁCH HAY VỀ ĐẦU TƯ TÀI CHÍNH + SÁCH 1000 CÁCH KIẾM TIỀN CỰC HAY, HÃY: